商傳媒｜吳承岳／台北報導
根據美國消費者信用報告機構 Equifax（艾可飛）於今日發布的市場脈動數據顯示，2026 年第二季美國消費者總體債務穩定在 18.25 兆美元，較去年同期增長 2.1%。這項增長主要由房貸及流通卡債務推動，同時各類貸款的逾期付款率呈現全面改善。
Equifax 的數據指出，第二季美國總體消費者債務微幅增長，主要驅動力是首購房貸與房屋淨值信用額度（HELOC）餘額分別年增 1.9% 及 12.5%。此外，流通卡債務從 2024 年 6 月的約 1.02 兆美元增至 2026 年第二季的 1.1 兆美元，增幅達 8.2%，超越同期約 6.5% 的通貨膨脹率。Equifax 顧問 Emmaline Aliff 表示，零售和房貸信用狀況正趨於穩定，儘管消費者在去年底累積了季節性卡債，並在今年第一季償還，但第二季又再次承擔更多債務，不過房貸仍佔總體債務的大宗。
然而，美國紐約聯邦準備銀行的數據則顯示出不同面向。據 ABC News 報導，美國流通信用卡債務已達到 1.26 兆美元，逼近去年第四季創下的 1.28 兆美元歷史高點。其中，逾期超過 90 天的信用卡債務比例從 2022 年中的 7.6% 攀升至 2026 年初的 12.8%，這主要歸因於舊有未清償債務而非新增消費。研究人員指出，許多家庭僅能勉強維持收支平衡，任何突發事件都可能導致逾期付款。在其他類別方面，今年 4 月至 6 月間，美國的汽車貸款與房屋淨值信用額度債務均有所增加，而學生貸款及房貸則呈現下降。
在房市方面，一份新研究顯示，即使在零利率的情況下，美國科羅拉多州的多個都會區購屋仍舊難以負擔。該研究將每月住房成本（本金、利息、稅金及保險）不超過家庭中位數收入的 30% 定義為可負擔。以房地美（Freddie Mac）7 月 9 日當週 6.49% 的平均房貸利率計算，在全美 364 個市場中，有 316 個（87%）中位數房價對於中位數收入家庭而言是無法負擔的。例如，博爾德的房價中位數高達 80 萬美元以上，即便利率趨近於零，對多數居民而言仍難以負擔。
面對日益複雜的信貸市場與債務管理，人工智慧（AI）技術正被應用於貸款審批流程。例如，Phast Funding 等公司利用 AI 平台協助購屋者快速找到房貸方案，並簡化申請流程中的文件收集與身份驗證。AI 雖能加速初步評估，但最終的貸款批准仍由人工決策。專家也提醒，AI 在房貸審批中的應用仍存在演算法偏見、數據隱私、法規遵循及人工監督等挑戰。市場上也有公司專注於購買和收回不良消費者債務，以因應信用卡債務壓力增加的趨勢，這些公司包括 Encore Capital Group、Credit Corp Group 和 PRA Group 等。
總體而言，美國消費者債務市場呈現出複雜的景象：雖然主要信用報告機構觀察到整體債務的穩定與逾期付款的改善，但信用卡債務壓力及部分地區的住房負擔能力問題依然存在，值得持續關注。
